文：向善財(cái)經(jīng)

南京銀行攤上事兒了……

最近，一則法院的判決，揭開了南京銀行跨省放貸“踩雷”始末。

根據(jù)內(nèi)蒙古自治區(qū)一法院判決內(nèi)容顯示：南京銀行 不具備開展互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的資格，法院判定涉案的借款協(xié)議無效。

用一句話評(píng)價(jià)這事兒：魔幻、太特么魔幻。

要知道，南京銀行的個(gè)貸業(yè)務(wù)規(guī)模也不小，數(shù)據(jù)顯示去年6月末，南京銀行旗下南銀法巴消費(fèi)金融個(gè)人消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)規(guī)模為202.73億元。

這么大規(guī)模的個(gè)貸消費(fèi)業(yè)務(wù)，竟然被曝?zé)o網(wǎng)貸資質(zhì)？

著實(shí)讓投資人捏了一把冷汗。

有網(wǎng)友吐槽：這年頭兒挑理財(cái)產(chǎn)品真難，千挑萬選，本來以為買的是“湯達(dá)人”，沒想到卻是個(gè)“康帥傅”？讓人驚掉了下巴。

//違規(guī)處罰不斷，何時(shí)完成合規(guī)旅程

事件的始末大概是，南京銀行2019年在“國美易卡”APP的發(fā)放的一筆小金額網(wǎng)貸逾期了，借款人為孫某，因?yàn)殚L時(shí)間逾期，2023年國美把債權(quán)轉(zhuǎn)移給了第三方資管公司并公示。

資管公司在在2024年對(duì)債務(wù)人孫某進(jìn)行起訴，遺憾的是，當(dāng)?shù)胤ㄔ喊l(fā)現(xiàn)南京銀行不具備異地開展互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的資格………

根據(jù)裁判文書網(wǎng)的信息，除了本案例之外，涉及南京銀行的還有兩起類似的案件。法院的依據(jù)來自《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》及《中國銀保監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的通知》的相關(guān)規(guī)定。

后者的第五條規(guī)定：嚴(yán)控跨地域經(jīng)營。地方法人銀行開展互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的，應(yīng)服務(wù)于當(dāng)?shù)乜蛻?，不得跨注?cè)地轄區(qū)開展互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)。無實(shí)體經(jīng)營網(wǎng)點(diǎn)、業(yè)務(wù)主要在線上開展，且符合銀保監(jiān)會(huì)其他規(guī)定條件的除外。

最后的判決是：債務(wù)人不需要承擔(dān)利息，但是要?dú)w還本金，這是不是說明可能在某些情況下，南京銀行所有通過網(wǎng)貸平臺(tái)的發(fā)放的異地貸款都適用這個(gè)判決結(jié)果？如果是這樣的話，是不是這些省外的貸款理論上都有收不回利息的風(fēng)險(xiǎn)？畢竟法院已經(jīng)給出法律依據(jù)并做出了判決。

而且南京銀行業(yè)務(wù)違規(guī)這事兒，不止“無資質(zhì)跨區(qū)域開展網(wǎng)貸”這一個(gè)事件。

天眼查APP顯示：

24年5月南京銀行股份有限公司淮安分行因貸后管理不到位等違規(guī)行為被罰265萬。

2020、2018年，該分行也曾因虛增貸款規(guī)模，多層嵌套規(guī)避資金監(jiān)控 等被罰。

北京分行被罰：

違規(guī)被罰736萬。

……

有意思的是，這兩年南京銀行在謀求零售轉(zhuǎn)型，積極拓展貸款業(yè)務(wù)，與度小滿、樂信、京東數(shù)科等多個(gè)金融科技平臺(tái)有合作關(guān)系，放貸業(yè)務(wù)遍布全國。

根據(jù)南京銀行24年三季報(bào)顯示，南銀法巴消費(fèi)金融表內(nèi)貸款余額為514.97億元，較上一年度末增長63.32%。

可以看出來，雖然南京銀行現(xiàn)在正在大力發(fā)展零售業(yè)務(wù)，而且發(fā)展的速度還不慢，截至2024年三季度，公司管理零售客戶 金融資產(chǎn)規(guī)模 8,106.42 億元，較上年末增長 773.34 億元，增幅 10.55%。

個(gè)人貸款方面，截至報(bào)告期末，個(gè)人貸款余額 3,047.06 億元，較上年末 增長 207.32 億元，增幅 7.30%；創(chuàng)新推出信用卡特色產(chǎn)品，累計(jì)發(fā)卡量超 258 萬張，較上年 末增長 11.33%。

增速可以說非常快，規(guī)模也越來越大，個(gè)貸業(yè)務(wù)利潤高，但潛在風(fēng)險(xiǎn)不可忽視。

在規(guī)模擴(kuò)張的背后是頻頻被罰、貸后管理不到位。往小了說是個(gè)內(nèi)控問題，資產(chǎn)端是個(gè)風(fēng)控問題。

往大了說，是銀行業(yè)的信譽(yù)問題，可能會(huì)容易給外界一種不靠譜的錯(cuò)覺，銀行開展業(yè)務(wù)，最重要的事讓客戶信任，當(dāng)信任消失，再想建立就很難了。

本來，消金業(yè)務(wù)勢(shì)頭挺好，如今被曝“無資質(zhì)”?？峙乱粫r(shí)難以讓投資人理解。

被曝?zé)o資質(zhì)、以及頻頻被罰之后管理層如何應(yīng)對(duì)，值得深思。

//零售業(yè)務(wù)“狂飆”，前景蒙上迷霧？

2024年南京銀行已躋身全國20家系統(tǒng)重要性銀行之列。其資產(chǎn)規(guī)模在國內(nèi)上市城商行中排名第五。

這要?dú)w功于南京銀行素來就有的“債券之王”的名頭，受益于債市走牛，其非息收入可以說領(lǐng)先一眾上市銀行，增速和占比非常高。

自2020年至2024年上半年末，南京銀行的債券投資利息收入分別為104.94億元、125.34億元、132.99億元、144.42億元、78.96億元，占營收的比重分別為15.07%、15.97%、15.18%、15.27%、30.12%。

與之相對(duì)的收息業(yè)務(wù)，一直是短板，這也是近年來，南京銀行大力發(fā)展零售業(yè)務(wù)原因。

2016年開始，南京銀行就開始嘗試轉(zhuǎn)型零售業(yè)務(wù)，截止到2024年上半年末，南京銀行的消費(fèi)類貸款余額，占發(fā)放貸款及墊款總額的比重接近15%，較2016年末6.23%的占比翻了1倍多，規(guī)模增速相當(dāng)可觀。

對(duì)應(yīng)的，2024年12月18日，南京銀行也調(diào)整了自己的組織架構(gòu)：

設(shè)立科創(chuàng)金融部、國際業(yè)務(wù)部、零售信貸與信用卡部；將小企業(yè)金融部更名為普惠金融部（鄉(xiāng)村振興金融部）、投資銀行部更名為投資銀行與戰(zhàn)略客戶部、私人銀行部更名為財(cái)富管理與私人銀行部；撤銷零售基礎(chǔ)客戶部，將其職能整合至其他相關(guān)部門。

可見在未來零售戰(zhàn)略，仍然是重要增長戰(zhàn)略。

但是隨之而來的，還有不良增長的問題。根據(jù)中報(bào)披露南京銀行上半年核銷及轉(zhuǎn)出70.2億，這個(gè)數(shù)據(jù)遠(yuǎn)高于去年上半年的27.44億，和去年全年的78.63億相差無幾。

根據(jù)三季報(bào)披露南京銀行不良貸款余額102.42比中報(bào)的100.52億增加1.9億，不良率0.83%保持和中報(bào)持平。

貸款減值準(zhǔn)備是348.66億比中報(bào)的346.83億增加了1.83億。南京銀行三季度不良貸款覆蓋率340.4%比中報(bào)的345.02%，下降了4.6個(gè)百分點(diǎn)；撥貸比2.82%比中報(bào)的2.87%下降了0.05個(gè)百分點(diǎn)。

根據(jù)中報(bào)披露的數(shù)據(jù)，南京銀行貸款減值計(jì)提53.6億，是信用減值損失49.26億的108.81%。根據(jù)三季報(bào)披露，南京銀行單季計(jì)提減值損失27.78億，所以我們按比例推測(cè)貸款減值計(jì)提約為30億。上半年收回已核銷不良7.73億，我們推測(cè)第三季度收回已核銷不良3.87億。

三季度新生成不良規(guī)模的下限約為33.94億，按比例測(cè)算，這個(gè)數(shù)據(jù)和上半年新生成下限72億差別不大。說明南京銀行第三季度延續(xù)了上半年不良生成增加的幅度，沒有顯著改善。

除了不良外，資產(chǎn)端也有些讓人擔(dān)憂，問題出在對(duì)公存款上。

根據(jù)2024中報(bào)顯示，對(duì)公存款同比增長1.74%遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于總負(fù)債的增長。南京銀行的存款結(jié)構(gòu)中對(duì)公存款占大頭，對(duì)公存款增長乏力直接的后果就是存款增長落后于負(fù)債增長。同業(yè)負(fù)債占比提升，存款占比下降。

到了三季報(bào)，這一問題不僅沒有解決，問題反而更嚴(yán)重了。

對(duì)公存款第三季度環(huán)比下滑1.88%，同比增速只有1.74%，幾乎算是停滯了。這個(gè)問題如果長期不解決，那么必然會(huì)影響南京銀行未來規(guī)模擴(kuò)張的速度。

而在資本充足率上，南京銀行2024年中報(bào)核心一級(jí)資本充足率8.97%，比一季度的9.22%下降了25bps,同比去年中報(bào)的9.45%下降了48bps。

按照這個(gè)規(guī)模擴(kuò)張速度算，南京銀行用7.75%的核心一級(jí)資本充足率的門檻，那么當(dāng)前的資本只夠支持2年。

也就是說，如果沒有改善，未來不僅零售業(yè)務(wù)，其他收息業(yè)務(wù)的增速可能都要降一降了。

但是，作為城商行的“債券之王”，收息業(yè)務(wù)這塊短板算是慢慢補(bǔ)上了，而且很有可能成為長板。

目前，2024年前三季度，消金一哥招聯(lián)消金的營業(yè)收入接近百億，是南銀法巴消金的5倍左右，資產(chǎn)規(guī)模是南銀法巴的3倍多。各家銀行系消金公司業(yè)務(wù)規(guī)模差距巨大，也意味著南京銀行在消金業(yè)務(wù)上有非常大的潛力可挖。

南京銀行的李國良表示，南京銀行維持了幾個(gè)非常重要的優(yōu)勢(shì)，包括區(qū)域優(yōu)勢(shì)、管理層的戰(zhàn)略和執(zhí)行力，以及企業(yè)文化，“在不同的經(jīng)濟(jì)周期，大環(huán)境的改變，南京銀行也保持了穩(wěn)健的增長”。

并且除了法國巴黎銀行之外，南京銀行的其他大股東，如江蘇交通控股有限公司及其全資子公司江蘇云杉資本管理有限公司過去兩年也多次增持南京銀行股份，南京紫金投資集團(tuán)有限責(zé)任公司及其控股子公司紫金信托也在增持南京銀行。

加上幾位增持的高管，可見無論內(nèi)外都對(duì)南京銀行的未來有充足的信心。

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